Деривативный контракт — финансовый инструмент, связывающий две стороны:
- Сторона, «покупающая» актив (лонг), ожидает роста его цены.
- Сторона, «продающая» актив (шорт), ожидает падения его цены.
Контракт предусматривает перевод «разницы» между ценой в момент покупки и ценой в момент истечения.
Почему цена на фьючерс отличается от спота?
Разница между ценами спот и фьючерс Спот — это цена на немедленную поставку. Фьючерс — это контракт на покупку или продажу актива в будущем по заранее установленной цене. Стоимость кредита и затраты на хранение или доставку являются ключевыми факторами, влияющими на разницу между ценами спот и фьючерс (премией фьючерса). Премия фьючерса (контанго) возникает, когда цена фьючерса превышает цену спот, отражая будущие затраты на финансирование, хранение и доставку. Дисконт фьючерса (бэкуордейшн) возникает, когда цена фьючерса ниже цены спот, указывая на ожидаемое снижение цен или избыточное предложение в будущем. Дополнительные факторы, влияющие на премию фьючерса: * Базовая стоимость: текущая рыночная цена актива. * Ставка процента: стоимость заимствования средств. * Расходы на хранение: стоимость хранения актива до истечения срока фьючерса. * Издержки переноса: расходы на доставку актива в место доставки. * Ожидания рынка: прогнозы относительно будущих цен и спроса/предложения. Понимание этих факторов позволяет трейдерам и инвесторам принимать обоснованные решения о покупке или продаже фьючерсов и спотовых активов для управления рисками и получения прибыли.
Чем отличается спотовая торговля от P2P?
Спотовая торговля и P2P-торговля отличаются следующими аспектами:
- Принципы P2P-сделок основаны на спотовой торговле, то есть предполагают немедленную поставку актива и расчет.
- На криптовалютных биржах эти типы торговли обычно разделены:
- Спотовая торговля осуществляется на биржевом рынке.
- P2P-торговля проводится через специальный раздел или платформу, предоставляемую биржей, где сделки происходят напрямую между пользователями.
- Основное отличие заключается в том, что при спотовой торговле пользователь торгует с биржей, а при P2P-торговле — с другим пользователем.
- P2P-торговля предлагает большую гибкость и контроль над сделкой, позволяя пользователям выбирать желаемые цены, способы оплаты и контрагентов.
- Спотовая торговля, с другой стороны, отличается большей ликвидностью, поскольку она объединяет все ордера на покупку и продажу на бирже, обеспечивая более быструю и эффективную торговлю.
Что такое маржа и свободная маржа?
Маржа и Свободная маржа
Маржа — часть средств трейдера на торговом счете, которая временно недоступна для использования при открытии сделки. Она служит обеспечением брокеру за предоставление кредитного плеча. Замороженная на счете маржа называется локированной. Она временно недоступна для трейдера.
Свободная маржа — сумма на счете, оставшаяся после вычета локированной маржи. Она доступна трейдеру для совершения дальнейших торговых операций.
Полезная информация:
- Размер маржи зависит от торгового инструмента, используемого кредитного плеча и объема позиции.
- Брокеры устанавливают минимальные требования к марже, которые трейдер должен поддерживать на счете.
- Если свободная маржа станет ниже минимально допустимого уровня, брокер может потребовать от трейдера пополнить счет или закрыть убыточные позиции.
Как работает P2P крипта?
P2P-торговля, или одноранговая торговля, — это торговля криптовалютой между пользователями напрямую без участия посредников. P2P-биржи сопоставляют покупателей с продавцами и обеспечивают защиту транзакций с помощью эскроу-сервисов, систем отзывов и рейтингов, а также разрешения споров.