Ликвидность рынка напрямую влияет на волатильность рыночных цен.
Низкая ликвидность обычно приводит к:
- Более высокой волатильности рыночных цен
- Резким изменениям цен
Высокая ликвидность обычно создает:
- Менее волатильный рынок
- Цены, которые колеблются менее резко
Дело в том, что ликвидность указывает на легкость, с которой актив можно купить или продать по справедливой рыночной цене. Когда ликвидность высока, есть много покупателей и продавцов, готовых участвовать в транзакциях, что приводит к более узким спредам цен и меньшей волатильности.
Напротив, когда ликвидность низкая, количество желающих купить или продать актив ограничено. Это приводит к более широким спредам цен и большей волатильности, поскольку покупатели и продавцы вынуждены соглашаться на цены, значительно отличающиеся от справедливой рыночной стоимости.
Ликвидность — это то же самое, что и волатильность?
Ликвидность и волатильность — два важных понятия на рынке Форекс. Волатильность относится к величине ценовых движений за определенный период, при этом более высокая, чем обычно, активность часто называется волатильным рынком. Ликвидность – это то, насколько легко актив может быть конвертирован в наличные деньги по его текущей рыночной цене .
Почему волатильность так важна?
Волатильность является важной мерой инвестиционного риска . В большинстве случаев: чем выше волатильность, тем рискованнее инвестиции. Чем ниже волатильность, тем менее рискованны инвестиции.
Всегда ли волатильность – это плохо?
Хотя высокая волатильность часто воспринимается как негативный фактор, она не всегда является пагубной для инвесторов.
Коррекция рынка может предоставить привлекательные точки входа для инвесторов, ищущих возможности приобрести активы по более низким ценам. Когда цены снижаются, инвесторы могут воспользоваться возможностью воспользоваться сложившейся ситуацией и вложить средства в те компании, которые они считают недооцененными.
Коррекция рынка также может выполнять роль фильтра, удаляя слабые компании с рынка и создавая возможности для роста более сильных предприятий.
- Отбор ценных бумаг: Во время коррекции рынка инвесторы могут пересмотреть свои инвестиционные стратегии и выделить акции компаний с фундаментальной ценностью, которые были несправедливо обесценены.
- Управление рисками: Коррекция рынка может стать возможностью перебалансировать портфель, сокращая рискованные активы и увеличивая долю более консервативных вложений.